用產(chǎn)業(yè)鏈的視角解讀“十二五”政策群，才能更加清晰地掌控市場動向，繼而運籌零售藥店的順勢發(fā)展。

醫(yī)藥行業(yè)“十二”五規(guī)劃密集發(fā)布期已逐漸步入尾聲，除少數(shù)細分行業(yè)規(guī)劃外，引導行業(yè)發(fā)展的綱領性規(guī)劃均已出臺——《全國藥品流通行業(yè)發(fā)展規(guī)劃綱要（2011-2015年）》（下簡稱《流通規(guī)劃》）、《醫(yī)藥工業(yè)“十二五”發(fā)展規(guī)劃》（簡稱《工業(yè)規(guī)劃》）、《藥品安全“十二五”規(guī)劃》（簡稱《安全規(guī)劃》）、《醫(yī)學科技發(fā)展“十二五”規(guī)劃》（簡稱《科技規(guī)劃》）……

盡管各大規(guī)劃對處于產(chǎn)業(yè)鏈末端的零售藥店著墨不多，但相關(guān)政策對產(chǎn)業(yè)鏈上游各環(huán)節(jié)的影響，將直接或間接地影響其產(chǎn)業(yè)格局及產(chǎn)業(yè)模式。

并購主旋律

《流通規(guī)劃》提出，至“十二五”期末，藥品零售連鎖百強企業(yè)年銷售額占藥品零售企業(yè)銷售總額60%以上；連鎖藥店占全部零售門店的比重提高到2/3以上。至此，藥品零售行業(yè)集中度提升的訊號燈長明。從市場動向來看，盡管國藥控股國大藥房、華潤系、上藥等醫(yī)藥零售巨頭跑馬圈地的行動一度出現(xiàn)偃旗息鼓的跡象，但年初發(fā)生的益豐收編上海開心人、西安怡康收購西安雙鶴等事件表明，并購的瘋狂將繼續(xù)上演。

《流通規(guī)劃》明確指出，鼓勵藥品流通企業(yè)通過收購、合并、托管、參股和控股等多種方式做強做大，實現(xiàn)規(guī)模化、集約化和國際化經(jīng)營。而從各地規(guī)劃呼應情況看，各地紛紛頒布零售網(wǎng)點的設置以及布局規(guī)劃。以河北省為例，其重新啟動零售藥店開設距離限制，均遵從了控制藥品經(jīng)營企業(yè)的數(shù)量、打造區(qū)域龍頭企業(yè)的要義。對于追求規(guī)模效應的零售連鎖企業(yè)來講，利用資本的力量，加快加強并購，似已成為其謀篇布局的必由之路。

而在出臺不久的《安全規(guī)劃》中規(guī)定，到“十二五”期末，藥品經(jīng)營企業(yè)必須100%符合《藥品經(jīng)營質(zhì)量管理規(guī)范》要求；新開辦零售藥店均須配備執(zhí)業(yè)藥師，2015年零售藥店和醫(yī)院藥房全部實現(xiàn)營業(yè)時有執(zhí)業(yè)藥師指導合理用藥。此一規(guī)定大幅提高了零售藥店的準入門檻，在高要求之下將有大量零售藥店為政策所“拋棄”，對部分經(jīng)營欠規(guī)范的單體藥店以及中小型連鎖企業(yè)來講，政策的擠壓致使其表現(xiàn)出明顯的“被收購”意向。相反，對于優(yōu)勢企業(yè)來講，并購面臨的高市值成本壓力將進一步降低。應當講，并購的利好因素正逐漸疊加，并購的有利時機也將快速來臨。

 “新”工商關(guān)系

《流通規(guī)劃》提出創(chuàng)新藥品經(jīng)營模式的總體要求，具體落實在“鼓勵批零一體化經(jīng)營”之上。而《工業(yè)規(guī)劃》同時提出，鼓勵優(yōu)勢企業(yè)實施兼并重組，支持研發(fā)和生產(chǎn)、制造和流通、原料藥和制劑、中藥材和中成藥企業(yè)之間的上下游整合，完善產(chǎn)業(yè)鏈，提高資源配置效率。

政策指向產(chǎn)業(yè)鏈意義的整合，意在實現(xiàn)以產(chǎn)品為主線的生產(chǎn)、批發(fā)、零售企業(yè)間，某二者或三者的“扁平化”的關(guān)系重塑，由此也形成了對“批零一體化”的兩種詮釋：一是零售藥店為爭取同工業(yè)企業(yè)的話語權(quán)，而依附于批發(fā)企業(yè)形成防御式合作陣營，即字面意義的一體化；一是工業(yè)企業(yè)為應對成本壓力而把控批發(fā)環(huán)節(jié)，主動尋求與零售藥店形成產(chǎn)銷一體化的格局。

剛剛出臺的《藥品流通價格管理暫行辦法》提出，在藥品流通環(huán)節(jié)，實行差價率（額）上限控制和“低價高差率、高價低差率”的差率（額）控制管控措施。盡管后來這被業(yè)界認為是虛驚一場，但政策表達的整頓乃至壓縮批發(fā)環(huán)節(jié)的現(xiàn)實意義卻并沒有打折。如果將此作為“批零一體化”的注解，那么，可以推斷，以第二種路徑發(fā)生的“批零一體化”將更頻繁。

當然，廣義的“一體化”并不僅限于因并購而形成的“一家人”情形。以石家莊新興藥房為代表開展的產(chǎn)銷企業(yè)間的戰(zhàn)略合作亦是構(gòu)建虛擬一體化的可行路徑，其最簡單的邏輯即在于實現(xiàn)產(chǎn)供銷鏈條的事實縮短。在這種情形之下，對于零售藥店是一個利好的契機，如何通過重新梳理工商關(guān)系，加強與工業(yè)企業(yè)的聯(lián)結(jié)，關(guān)乎其毛利率等各項具體經(jīng)營指標。

品牌“標簽”

任一環(huán)節(jié)的變換都將引起產(chǎn)業(yè)鏈的連鎖震動。《工業(yè)規(guī)劃》的出臺將引發(fā)處于產(chǎn)業(yè)鏈頂端的工業(yè)企業(yè)的一系列變革，而這也將牽引末端零售環(huán)節(jié)模式的變遷。藥品零售高毛時代行將逝去，品牌回歸行動愈加明顯，這在“十二五”期間將表現(xiàn)得尤為明顯。

《工業(yè)規(guī)劃》提出“到2015 年，銷售收入超過500 億元的企業(yè)達到5個以上，超過100億元的企業(yè)達到100個以上，前100 位企業(yè)的銷售收入占全行業(yè)的50%以上”的總體發(fā)展目標，由此確立了藥品生產(chǎn)領域的并購格局。

在藥品生產(chǎn)領域，并購重組活躍，大規(guī)模的并購交易不斷涌現(xiàn)，專利藥公司通過并購和聯(lián)盟等方式大力發(fā)展通用名藥成為新趨勢：去年12月，諾華制藥與中山市政府簽訂諒解備忘錄，欲增資2500萬美元加大市場開發(fā)，將諾華山德士中山工廠建設成為國內(nèi)最大的仿制藥生產(chǎn)基地；今年1月，泰州和阿斯利康（中國）合作的仿制藥基地項目開工，總投資2.3億元；今年2月，浙江海正藥業(yè)及其全資子公司海正杭州公司和輝瑞盧森堡公司簽訂了《合資框架協(xié)議》，擬投資2.95億美元設立“海正輝瑞制藥有限公司”……

可以預見，強者恒強、弱者折戟的市場規(guī)律在“十二五”期間將陸續(xù)被市場動作證明，這些事件指向的終點在于優(yōu)勢企業(yè)的產(chǎn)品份額將進一步擴大，而尚未形成品牌優(yōu)勢的企業(yè)生產(chǎn)的以貼牌、代工等為標志的產(chǎn)品將逐漸為市場所淘汰。隨著并購重組的不斷推進，市場上或?qū)⒊霈F(xiàn)大量被貼附品牌標簽的“二線品種”，而這也極可能成為零售藥店新型產(chǎn)品結(jié)構(gòu)中的主力。

基層新戰(zhàn)場

當一二線城市零售藥店市場逐漸趨于飽和，不少企業(yè)選擇向下滲透的策略，但底限在于縣級市場，而對縣以下市場的開發(fā)鮮有企業(yè)涉足。相對來講，基層零售藥店市場有著廣泛的可挖掘潛力，在政策逐漸倚重縣以下市場的前提下，其或?qū)⒂瓉戆l(fā)展的有利時機。

《流通規(guī)劃》要求，在“十二五”期間要保證縣以下基層流通網(wǎng)絡更加健全。盡管只有寥寥數(shù)字，但各地相應出臺的細則則有效豐富了政策的外延。財政補貼、稅收優(yōu)惠、降低準入條件等一系列扶持措施相繼被灑至基層市場從業(yè)者身上，有效緩解了其在產(chǎn)品配送、軟硬件配置等方面的成本壓力。

而《科技規(guī)劃》則提出“重心下移”的戰(zhàn)略方針，具體表述為：以農(nóng)村和社區(qū)為主的基層是我國衛(wèi)生工作的重點和難點，是疾病防控體系的薄弱環(huán)節(jié)。醫(yī)學科技研究不僅要發(fā)展適于大城市、大醫(yī)院需要的先進技術(shù)和產(chǎn)品，更要關(guān)注廣大農(nóng)村和社區(qū)基層，積極發(fā)展和推廣適合我國國情的適宜技術(shù)和產(chǎn)品，加快推進先進技術(shù)和創(chuàng)新產(chǎn)品在基層的普及應用，大力發(fā)展新型整合醫(yī)療服務模式，有效提升我國基層醫(yī)療機構(gòu)的技術(shù)水平和服務能力。

此舉的直觀效果在于提高基層醫(yī)療衛(wèi)生服務水平，對零售藥店來講意義有三：第一，能夠有效提升基層群眾的健康意識，形成有效的消費者教育；第二，隨著基層醫(yī)療水平的提高，醫(yī)療人群能形成回流，從而增大市場基數(shù)；第三，正如城市藥店獨特的醫(yī)院圈現(xiàn)象，當基層醫(yī)療機構(gòu)逐漸崛起，亦可形成以其核心的商圈效應，成為零售藥店發(fā)展的突破口。

綜合思考，《流通規(guī)劃》為零售企業(yè)開發(fā)基層市場提供了內(nèi)部資源，而《科技規(guī)劃》則正在創(chuàng)造有利的外部條件，隨著時間的推移，基層市場也將逐漸呈現(xiàn)出清晰的格局。

作者：周玉濤